根據(jù)GE官方消息，GE計(jì)劃組建三家上市公司，專注于航空、醫(yī)療與能源等增長(zhǎng)型領(lǐng)域。其中，將現(xiàn)有GE發(fā)電、GE可再生能源和GE數(shù)字集團(tuán)三大業(yè)務(wù)合并，計(jì)劃在2024年初免稅拆分，組建以引領(lǐng)能源轉(zhuǎn)型為核心業(yè)務(wù)的公司。

 

　　·GE航空、GE醫(yī)療，以及由“GE可再生能源、GE發(fā)電和GE數(shù)字集團(tuán)”合并而成的專注于能源轉(zhuǎn)型的業(yè)務(wù)，將成為三家獨(dú)立的全球領(lǐng)先的投資級(jí)上市公司

　　

　　·GE計(jì)劃在2023年初免稅拆分GE醫(yī)療，在2024年初免稅拆分GE可再生能源和GE發(fā)電

　　

　　·GE在改善財(cái)務(wù)狀況和運(yùn)營(yíng)業(yè)績(jī)方面成效顯著，發(fā)展勢(shì)頭強(qiáng)勁

　　

　　·GE仍將致力于持續(xù)強(qiáng)化業(yè)務(wù)運(yùn)營(yíng)，以實(shí)現(xiàn)長(zhǎng)期盈利性增長(zhǎng)，從而在2023年實(shí)現(xiàn)高個(gè)位數(shù)現(xiàn)金流利潤(rùn)

　　

　　·GE將利用近期剝離GE航空金融服務(wù)公司（GECAS）交易所產(chǎn)生的收益，大幅降低負(fù)債；在致力于減少負(fù)債的同時(shí)，GE將有序開展戰(zhàn)略資本部署

　　

　　GE宣布，計(jì)劃通過以下方式分別組建三家行業(yè)領(lǐng)先的全球上市公司，專注于航空、醫(yī)療和能源等增長(zhǎng)型行業(yè)：

　　

　　·計(jì)劃免稅拆分GE醫(yī)療，在 2023 年初成立一家以精準(zhǔn)醫(yī)療為核心業(yè)務(wù)的公司，GE預(yù)計(jì)將保留19.9%的股份；

　　

　　·將現(xiàn)有GE發(fā)電、GE可再生能源和GE數(shù)字集團(tuán)三大業(yè)務(wù)合并，計(jì)劃在2024年初免稅拆分，組建以引領(lǐng)能源轉(zhuǎn)型為核心業(yè)務(wù)的公司

　　

　　·完成這些交易后，GE將轉(zhuǎn)型成為一家以航空為核心業(yè)務(wù)的公司，聚焦打造未來航空

　　

　　作為獨(dú)立運(yùn)營(yíng)公司，上述業(yè)務(wù)公司將憑借更有利的市場(chǎng)定位以及下列優(yōu)勢(shì)實(shí)現(xiàn)長(zhǎng)期增長(zhǎng)，為客戶、投資者和員工創(chuàng)造價(jià)值：

　　

　　·以更加聚焦的運(yùn)營(yíng)，更專注負(fù)責(zé)的態(tài)度，以及更強(qiáng)大的靈活度，滿足客戶需求；

　　

　　·基于不同行業(yè)的發(fā)展特點(diǎn)和戰(zhàn)略，打造量身定制的資本配置方案；

　　

　　·憑借更加靈活的商業(yè)和財(cái)務(wù)戰(zhàn)略，尋求增長(zhǎng)良機(jī)；

　　

　　·組建具備深厚領(lǐng)域?qū)I(yè)知識(shí)的專職董事會(huì)；

　　

　　·為員工提供面向業(yè)務(wù)與行業(yè)的職業(yè)發(fā)展機(jī)會(huì)和獎(jiǎng)勵(lì)措施；

　　

　　·憑借獨(dú)特鮮明且令人信服的投資組合，吸引更廣泛、更深厚的投資者群體

　　

　　GE董事長(zhǎng)兼首席執(zhí)行官拉里·卡爾普表示：“在GE，我們?yōu)樽陨?lsquo;迎接世界挑戰(zhàn)，驅(qū)動(dòng)高效未來’的GE使命而深感自豪。世界需要并值得我們盡己所能，解決航空、醫(yī)療和能源等領(lǐng)域所面臨的最嚴(yán)峻挑戰(zhàn)。通過組建三家引領(lǐng)行業(yè)趨勢(shì)的全球性上市企業(yè)，每個(gè)獨(dú)立公司都將受益于更聚焦的業(yè)務(wù)領(lǐng)域、更定制化的資本配置和更靈活的戰(zhàn)略，從而為客戶、投資者以及員工創(chuàng)造長(zhǎng)期增長(zhǎng)潛力和價(jià)值。我們將繼續(xù)發(fā)揮所在領(lǐng)域的技術(shù)專長(zhǎng)、領(lǐng)導(dǎo)力和全球影響力以更好地為我們的客戶服務(wù)。”

　　

　　拉里·卡爾普表示：“GE在今天迎來了決定性的時(shí)刻。對(duì)此，我們已經(jīng)做好了準(zhǔn)備。我們?cè)诟纳曝?cái)務(wù)狀況和強(qiáng)化運(yùn)營(yíng)方面已經(jīng)收獲了顯著的成效，與此同時(shí)，我們不斷深化專注于持續(xù)改進(jìn)的精益管理文化。我們將繼續(xù)前行，不斷減少負(fù)債，提高運(yùn)營(yíng)業(yè)績(jī)以及戰(zhàn)略性地部署資本，以推動(dòng)長(zhǎng)期營(yíng)利性增長(zhǎng)。我們還要快馬揚(yáng)鞭，打造未來航空，實(shí)現(xiàn)精準(zhǔn)醫(yī)療，引領(lǐng)能源轉(zhuǎn)型。我們所建立起來的發(fā)展勢(shì)頭，使我們有能力在GE的轉(zhuǎn)型中邁出這激動(dòng)人心的一步，并充分發(fā)揮我們每個(gè)業(yè)務(wù)的潛能。”

　　

　　

　　今天我們所宣布的計(jì)劃是基于GE近年來所取得的重要進(jìn)展。

　　

　　

　　·通過包括近期GE航空金融服務(wù)（GECAS）交易在內(nèi)的一系列戰(zhàn)略性業(yè)務(wù)重組舉措，使GE更聚焦，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)更低，從而轉(zhuǎn)型為一家更精簡(jiǎn)、更強(qiáng)大、更專注的高科技工業(yè)公司；

　　

　　·與2018年年底相比，GE的總負(fù)債值有望在2021年年底減少750億美元以上；

　　

　　·通過從2018年開始的94億美元資本認(rèn)購(gòu)，以及優(yōu)化投資組合、改善索賠管理和提高保費(fèi)等措施，GE的保險(xiǎn)業(yè)務(wù)更穩(wěn)健，并降低了資金風(fēng)險(xiǎn)；

　　

　　·有序調(diào)整養(yǎng)老金計(jì)劃，包括自2018年開始籌備的85億美元，同時(shí)凍結(jié)美國(guó)和英國(guó)的大部分養(yǎng)老金計(jì)劃等。預(yù)計(jì)未來十年內(nèi)，無需為這一計(jì)劃增加費(fèi)用；

　　

　　·通過取消保理業(yè)務(wù)在內(nèi)的措施，以及于近日公布的取消剩余的保理業(yè)務(wù)計(jì)劃，從而增強(qiáng)資本流動(dòng)性，并改善現(xiàn)金管理能力。

　　

　　

　　·通過推行以客戶為中心，去中心化的運(yùn)營(yíng)模式，從而強(qiáng)化了客戶關(guān)系，并改善了GE近30個(gè)損益表的表現(xiàn)；

　　

　　·在全公司普及精益管理理念，推動(dòng)業(yè)績(jī)改善和文化轉(zhuǎn)型；

　　

　　·改善業(yè)務(wù)運(yùn)營(yíng)表現(xiàn)，以實(shí)現(xiàn)穩(wěn)定、可持續(xù)的現(xiàn)金流，同時(shí)提高財(cái)務(wù)透明度和靈活性，以針對(duì)性地對(duì)高增長(zhǎng)領(lǐng)域追加投資；

　　

　　·通過改組董事會(huì)，任命新管理層，任命新的審計(jì)公司，以強(qiáng)化領(lǐng)導(dǎo)和治理能力；

　　

　　·各業(yè)務(wù)從新冠疫情的影響中逐步復(fù)蘇，并持續(xù)改善現(xiàn)金流、拓展交流合作，并通過投資帶動(dòng)增長(zhǎng)。

　　

　　在當(dāng)前業(yè)務(wù)組合中，GE正穩(wěn)步向前，有望在今年年底減少超過750億美元的債務(wù)，并且有望在2023年將凈債務(wù)與息稅折舊攤銷前利潤(rùn)（EBITDA）比值降至2.5倍以下水平。GE還將持續(xù)改善運(yùn)營(yíng)，以實(shí)現(xiàn)長(zhǎng)期的利潤(rùn)增長(zhǎng)。在2023年，GE有望實(shí)現(xiàn)高個(gè)位數(shù)的現(xiàn)金流盈利。這使GE有能力分別組建三家資本雄厚、具備投資級(jí)別的獨(dú)立公司。在過渡期，GE及各個(gè)業(yè)務(wù)將一如既往地為合作伙伴和客戶提供服務(wù)。

　　

　　

　　現(xiàn)任GE董事長(zhǎng)兼首席執(zhí)行官拉里·卡爾普將擔(dān)任獨(dú)立后的GE醫(yī)療公司的非執(zhí)行董事長(zhǎng)，并將繼續(xù)擔(dān)任GE董事長(zhǎng)兼首席執(zhí)行官直至第二次業(yè)務(wù)分拆完成。此后，他將領(lǐng)導(dǎo)專注于航空業(yè)務(wù)的GE公司。

　　

　　Peter Arduini將于2022 年 1 月 1 日起擔(dān)任GE醫(yī)療的全球總裁兼首席執(zhí)行官。Scott Strazik 擔(dān)任將“可再生能源、發(fā)電和數(shù)字業(yè)務(wù)”合并后專注于能源轉(zhuǎn)型業(yè)務(wù)公司的首席執(zhí)行官，而 John Slattery 將繼續(xù)擔(dān)任航空的首席執(zhí)行官。

三家獨(dú)立的全球領(lǐng)先的上市公司

　　

　　

　　運(yùn)營(yíng)重點(diǎn)：幫助客戶提高效率和可持續(xù)發(fā)展能力，聚焦打造未來航空

　　

　　提供差異化的服務(wù)和產(chǎn)品：在推進(jìn)與系統(tǒng)方面處于全球領(lǐng)先地位；在效率、可靠性和生命周期經(jīng)濟(jì)性等領(lǐng)域，具備極高的競(jìng)爭(zhēng)力和技術(shù)創(chuàng)新性的飛機(jī)發(fā)動(dòng)機(jī)產(chǎn)品，同時(shí)擁有著業(yè)內(nèi)在役時(shí)間最短、最龐大的商用機(jī)隊(duì)和最多元化的服務(wù)組合

　　

　　全球影響力：為全球三分之二的商用飛機(jī)提供動(dòng)力

　　

　　裝機(jī)量：約37700臺(tái)商用飛機(jī)發(fā)動(dòng)機(jī)和約26500臺(tái)軍用飛機(jī)發(fā)動(dòng)機(jī)

　　

　　

　　運(yùn)營(yíng)重點(diǎn)：推動(dòng)精準(zhǔn)醫(yī)療領(lǐng)域的創(chuàng)新，應(yīng)對(duì)關(guān)鍵的疾病和臨床診治挑戰(zhàn)

　　

　　提供差異化的服務(wù)和產(chǎn)品：為大多數(shù)醫(yī)療診斷發(fā)揮樞紐作用；引領(lǐng)設(shè)備業(yè)務(wù)的發(fā)展，并開拓利潤(rùn)可觀的服務(wù)業(yè)務(wù)；在行業(yè)快速發(fā)展的有利條件下，提供診斷、介入顯像、生命關(guān)愛、治療規(guī)劃以及數(shù)字化的產(chǎn)品和服務(wù)。

　　

　　全球影響力：每年為超過10億名患者、超過20億次診療提供支持

　　

　　裝機(jī)量：超過400萬

　　

　　

　　運(yùn)營(yíng)重點(diǎn)：支持客戶與社區(qū)，探索實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)、可靠、可持續(xù)電力的解決方案

　　

　　提供差異化的服務(wù)和產(chǎn)品：提供全球領(lǐng)先的大功率風(fēng)力發(fā)動(dòng)機(jī)、最高效的燃?xì)廨啓C(jī)，以及高效的蒸汽渦輪機(jī)；現(xiàn)代化、數(shù)字化的電網(wǎng)和電力基礎(chǔ)設(shè)備的解決方案；核電、水電和混合發(fā)電等零碳發(fā)電技術(shù)。

　　

　　全球影響力：攜手合作伙伴，提供全球三分之一的電力

　　

　　裝機(jī)量：可再生能源裝機(jī)量超過400吉瓦；燃?xì)廨啓C(jī)裝機(jī)量超過7000臺(tái)

　　

　　

　　GE計(jì)劃在2023年初分拆醫(yī)療業(yè)務(wù)，在2024年初分拆可再生能源與發(fā)電業(yè)務(wù)。近期，GE將核定并公布各個(gè)獨(dú)立公司的資本結(jié)構(gòu)、品牌和領(lǐng)導(dǎo)團(tuán)隊(duì)。依據(jù)要求，GE將履行自身法律義務(wù)，在最終決策之前與員工代表進(jìn)行溝通協(xié)商。

　　

　　就此，GE將從其在荷蘭埃爾凱普控股公司（AerCap）和貝克休斯（Baker Hughes）公司的持股獲得現(xiàn)金收入，并在此過程中優(yōu)先處理債務(wù)削減事項(xiàng)。業(yè)務(wù)獨(dú)立后的三家公司，都將擁有良好的資本情況并具備投資級(jí)評(píng)級(jí)。

　　

　　完成業(yè)務(wù)獨(dú)立后，GE將保留已有的所有資產(chǎn)和債務(wù)，包括存續(xù)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)。在醫(yī)療業(yè)務(wù)獨(dú)立之后，GE預(yù)計(jì)持有該公司19.9%的股份，以維持資本配置的靈活性。按計(jì)劃，醫(yī)療公司還將發(fā)行債務(wù)證券，并將所得收益用于償還尚未結(jié)清的GE債務(wù)。上述交易無需征得債券持有人許可。

　　

　　公司預(yù)計(jì)將產(chǎn)生約20億美元的一次性拆分、交割和運(yùn)營(yíng)成本，以及近5億美元的稅務(wù)費(fèi)用。基于美國(guó)聯(lián)邦所得稅的規(guī)定，擬議的醫(yī)療，以及可再生能源和發(fā)電業(yè)務(wù)拆分計(jì)劃，將不對(duì)GE和GE股東產(chǎn)生稅費(fèi)。

　　

　　上述交易須符合慣例條件，包括征得GE董事會(huì)最終批準(zhǔn)、美國(guó)國(guó)稅局私人信函裁定和/或法律顧問稅務(wù)意見、提供美國(guó)證券交易委員會(huì)表格10注冊(cè)聲明的備案和有效性，以及融資過程完整性等。