光伏設備行業發展情況、未來發展趨勢、競爭格局

 

　　（1）光伏設備行業概況

 

　　自2020年我國提出爭取二氧化碳于2030年前達到峰值，2060年前實現碳中和的目標以來，我國雙碳“1+N”政策體系不斷完善。2021年3月11日，我國《中華人民共和國國民經濟和社會發展第十四個五年規劃和2035年遠景目標綱要》將該目標列入其中，同年10月24日，《關于完整準確全面貫徹新發展理念做好碳達峰碳中和工作的意見》發布，首次提出到2060年，非化石能源消費比重達到80%以上目標，光伏等新能源獲得了廣闊的發展空間。根據國家能源局統計，2022年我國光伏新增裝機量高達87.41GW，同比增長60.3%。

 

　　受光伏行業擴產需求拉動，我國光伏設備領域隨之快速發展。根據CPIA統計，2021年我國光伏設備產業規模超過400億元，同比增長43%。隨著光伏行業需求的持續釋放，新型、高效電池片的規模提升、新的組件工藝的出現，下游客戶擴產或存量設備更新換代的需求將繼續保持旺盛。

 

　　（2）技術進步對光伏設備行業的影響

 

　　我國光伏設備行業發展，與下游光伏行業的發展密切相關。提高光電轉換效率、降低生產成本是近些年光伏行業發展的主題，并推動行業技術快速成熟并迅速推廣，某項新工藝成熟后，其市場滲透率將迅速提高，從而要求光伏設備供應商及時推出適應下游行業技術發展路線的新產品，以實現工藝進步。

 

　　最近幾年，我國光伏行業技術進步方向或發展趨勢及其對設備的影響如下表所示：

 

　　

 

　　2、光伏設備行業在科技創新方面的發展趨勢

　

　　提高光電轉換效率、降低生產成本不僅是光伏行業過去幾年的技術發展主題，也是未來幾年的發展思路。相應地，光伏設備行業需持續推出新產品，以滿足光伏行業的技術進步需求。未來幾年，光伏行業在科技創新方面主要有以下發展趨勢：

 

　　（1）硅片大尺寸化進程加快，帶動設備更新

 

　　通過直接增大硅片面積，可攤薄光伏產業鏈各環節的加工成本，降低BOS成本（BalanceofSystem，周邊系統成本，用于衡量組件以外的開發、租金、設備、安裝、外線成本），進而實現降低光伏發電度電成本。

 

　　根據CPIA統計，2022年156.75mm尺寸硅片占比由2021年的5.00%下降為0.5%,2024年或將淡出市場；166mm尺寸硅片占比由2021年的36.00%降至15.50%，且未來市場占比將進一步減少；2022年182mm和210mm尺寸硅片合計占比由2021年的45.00%迅速增長至82.80%，未來其占比仍將快速擴大。

　　

　　數據來源：CPIA，引自《中國光伏產業發展路線圖（2022-2023年）》

 

　　隨著大尺寸硅片市場份額的快速提高，下游電池片及組件環節新投產線需要兼容182mm或210mm尺寸，不能兼容大尺寸硅片的電池片及組件的存量設備將被逐漸替換或淘汰。

 

　　（2）N型電池及相應設備逐漸成為市場關注點

 

　　根據CPIA對2021-2030各種電池技術平均轉化效率變化的預測，隨著PERC電池轉換效率逐漸提高并接近其理論極限，N型電池技術所擁有的效率優勢，將會成為電池技術的主要發展方向之一。各技術路線轉換效率情況如下圖所示：

 

　

 

　　注1：均只記正面效率；

 

　　注2：數據來源為CPIA，引自《中國光伏產業發展路線圖（2022-2023年）》

 

　　N型電池主要包括TOPCon單晶電池、異質結電池及IBC電池，其中TOPCon電池的生產與當前主流的PERC電池產線存在部分兼容的環節，新增投資較低，未來幾年成為市場主流技術路線的概率較大。隨著技術路線變化，預計下游客戶將增加改造存量PERC電池產能為TOPCon電池產能，以及新建TOPCon電池產能的需求，繼而拉動對LPCVD或PECVD設備、硼擴設備的需求。

 

　　作為理論轉換效率更高的電池技術，HJT則面臨著機遇與挑戰，配合低溫銀漿國產化等產業發展后，HJT電池成本有望降低，縮小與PERC電池及TOPCon電池的成本差距。如HJT電池順利成為主流技術路線，將帶動非晶硅鍍膜用化學氣相沉積設備、制備TCO薄膜沉積設備、清洗制絨設備的需求。

 

　　3、光伏設備行業競爭格局

 

　　　(1)寧夏小牛

 

　　該公司成立于1999年，主要光伏設備產品為串焊機、排版機、匯流帶焊接機等。寧夏小牛是公司多主柵串焊機、大尺寸高速串焊機的主要競爭對手之一。

 

　　(2)先導智能(300450.SZ)

 

　　該公司成立于2002年，2015年于創業板上市，主要從事鋰電、光伏、3C、薄膜電容等設備的研發、設計、生產和銷售。先導智能是公司多主柵串焊機的主要競爭對手之一。

 

　　(3)天準科技(688003.SH)

 

　　該公司成立于1999年，科創板上市公司，主要產品包括精密測量儀器、智能檢測裝備、智能制造系統、無人物流車等。天準科技是公司硅片分選機細分市場的主要競爭對手之一。

 

　　(4)晶盛機電(300316.SZ)

 

　　該公司成立于2006年，創業板上市公司，主要產品包括全自動單晶生長爐、多晶硅鑄錠爐、區熔硅單晶爐、單晶硅滾圓機、單晶硅截斷機、全自動硅片拋光機、雙面研磨機、單晶硅棒切磨復合加工一體機、多晶硅塊研磨一體機、疊片機、藍寶石晶錠、藍寶石晶片、LED燈具自動化生產線等。是公司直拉單晶爐的主要競爭對手之一。

 

　　(5)連城數控(835368.BJ)

 

　　該公司成立于2007年，北交所上市公司，主要產品包括單晶爐、線切設備、磨床、智能化生產線、電池片設備等。是公司直拉單晶爐的主要競爭對手之一。