一帶一路對(duì)電網(wǎng)、風(fēng)電、核電設(shè)備廠商帶來的投資機(jī)會(huì)

　　風(fēng)電行業(yè)迎來機(jī)遇
　　國(guó)家能源局12 日對(duì)外公布《全國(guó)海上風(fēng)電開發(fā)建設(shè)方案(2014-2016)》，總?cè)萘?053萬千瓦的44 個(gè)海上風(fēng)電項(xiàng)目列入開發(fā)建設(shè)方案。這標(biāo)志著我國(guó)海上風(fēng)電開發(fā)將進(jìn)一步提速。我們認(rèn)為：1)隨著"走出去"戰(zhàn)略加快，風(fēng)電行業(yè)正迎來新一輪機(jī)遇。2)風(fēng)電企業(yè)不斷在巴基斯坦、羅馬尼亞、塞爾維亞等國(guó)家取得訂單，看好龍頭金風(fēng)科技(002202)。
　　區(qū)域性公司將有表現(xiàn)機(jī)會(huì)
　　國(guó)內(nèi)承接"一帶一路"建設(shè)的省區(qū)主要包括西北5 省、西南4 省以及東部5 省等14 個(gè)省市。一旦國(guó)家級(jí)規(guī)劃推出，受益區(qū)域內(nèi)的相關(guān)個(gè)股在短期內(nèi)將有突出表現(xiàn)，建議關(guān)注相關(guān)區(qū)域內(nèi)的特變電工(600089)、銀星能源(000862)、中國(guó)西電(601179)、中能電氣(300062)等公司。
　　重點(diǎn)公司點(diǎn)評(píng)
　　平高電氣(002051)
　　平高電氣作為中國(guó)重大技術(shù)裝備制造重點(diǎn)企業(yè)，高壓開關(guān)行業(yè)的骨干企業(yè)，全國(guó)三大高壓開關(guān)設(shè)備研發(fā)、制造基地之一。近年來，平高電氣已經(jīng)通過為國(guó)網(wǎng)提供設(shè)備，積累了豐富的經(jīng)驗(yàn)。同時(shí)，平高集團(tuán)海外業(yè)務(wù)也在積極推進(jìn)中，有望在2015年簽訂合同。因此在"一帶一路"經(jīng)濟(jì)帶輸電走廊建設(shè)的背景推動(dòng)下，我們預(yù)計(jì)未來絲路特高壓建設(shè)將為公司帶來較大彈性收入。
　　特變電工(600089)
　　特變電工位于我國(guó)新疆維吾爾族自治區(qū)昌吉市，地處絲綢之路經(jīng)濟(jì)帶核心位置。借助于公司擁有輸變電高品質(zhì)核心產(chǎn)品及系統(tǒng)集成服務(wù)能力的優(yōu)勢(shì)，圍繞國(guó)家"走出去"戰(zhàn)略的實(shí)施，公司在全球59個(gè)國(guó)家和地區(qū)建立了76個(gè)海外辦事機(jī)構(gòu)的銷售服務(wù)網(wǎng)絡(luò)，為60多個(gè)國(guó)家和地區(qū)提供了可靠的裝備和優(yōu)質(zhì)的服務(wù)。公司承擔(dān)了中亞、南亞、東盟、非洲、南美及中東等區(qū)域國(guó)家電力規(guī)劃咨詢及主電網(wǎng)建設(shè)任務(wù)。
　　上海電氣(601727))
　　上海電氣在核島的市場(chǎng)占有率較高，平均占有率達(dá)到45%，且?guī)缀鯄艛嗔撕藣u中毛利最高的堆內(nèi)構(gòu)建與控制棒驅(qū)動(dòng)裝置。在技術(shù)方面，公司從1980 年代第一個(gè)秦山核電站就開始供貨，產(chǎn)品類別最多，在手訂單覆蓋機(jī)型最廣。此外，公司還是三大動(dòng)力中唯一有能力生產(chǎn)鑄鍛件的公司。所以核電重啟，上海電氣將直接受益。我國(guó)核電項(xiàng)目正處于加速推進(jìn)的狀態(tài)，每年大概有6-8 臺(tái)套的設(shè)備交付，如果交付6 臺(tái)，每臺(tái)套投入價(jià)值125 億元，核電設(shè)備合計(jì)投入近400 億，上海電氣有望從中受益。公司希望通過4-5 年的努力，常規(guī)島加核島能夠達(dá)到100 億的收入規(guī)模。