2021上半年，風(fēng)電裝機(jī)實(shí)現(xiàn)超預(yù)期增長。全國可再生能源發(fā)電量達(dá)1.06萬億千瓦時(shí)，其中，風(fēng)電為3441.8億千瓦時(shí)，同比增長約44.6%，增幅遠(yuǎn)高于其他可再生能源。
全國風(fēng)電新增并網(wǎng)裝機(jī)1084萬千瓦，同比增長72%。其中，陸上風(fēng)電新增裝機(jī)869.4萬千瓦、海上風(fēng)電新增裝機(jī)214.6萬千瓦。
連日來，風(fēng)電行業(yè)的重磅消息此起彼伏：7月13日，中國石化首個(gè)陸上風(fēng)電項(xiàng)目在陜西渭南開工建設(shè)；7月15日，由三峽能源投資建設(shè)的亞洲在建單體容量最大的海上風(fēng)電場——三峽廣東陽江沙扒海上風(fēng)電項(xiàng)目風(fēng)機(jī)吊裝容量突破100萬千瓦，成為國內(nèi)首個(gè)百萬千瓦級海上風(fēng)電場；7月26日，國家電投揭陽神泉海上風(fēng)電項(xiàng)目取得突破性進(jìn)展，首批5臺5.5兆瓦風(fēng)機(jī)成功并網(wǎng)發(fā)電。
即將到來的平價(jià)上網(wǎng)時(shí)代，并未阻礙風(fēng)電投資的熱潮，新一輪搶裝潮的信號愈發(fā)明晰。“雙碳”目標(biāo)指引下，風(fēng)電行業(yè)的超預(yù)期表現(xiàn)仍在不斷延續(xù)。
風(fēng)電裝機(jī)超預(yù)期增長
7月28日，中國科協(xié)首次發(fā)布10個(gè)對產(chǎn)業(yè)發(fā)展具有引領(lǐng)作用的產(chǎn)業(yè)技術(shù)問題，其中有2個(gè)與風(fēng)電有關(guān)：如何利用“風(fēng)電、光伏、水電”加快實(shí)現(xiàn)碳中和目標(biāo)？如何攻克漂浮式海上風(fēng)電關(guān)鍵技術(shù)研發(fā)與工程示范難題？
風(fēng)電正逐漸向“主角”身份過渡。稍早前，國家能源局的一個(gè)新提法引起業(yè)內(nèi)關(guān)注——可再生能源將從能源電力消費(fèi)的增量補(bǔ)充，變?yōu)槟茉措娏οM(fèi)增量的主體。顯然，今后我國電力增量的需求將主要靠風(fēng)電、光伏等可再生能源滿足。這意味著，以風(fēng)電為代表的可再生能源在我國能源電力系統(tǒng)中的定位已發(fā)生根本變化。
碳達(dá)峰、碳中和是一場廣泛而深刻的經(jīng)濟(jì)社會系統(tǒng)性變革，必須要納入經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展和生態(tài)文明建設(shè)整體布局。國家發(fā)展改革委副秘書長蘇偉在第十二屆“綠色發(fā)展·低碳生活”主旨論壇上表示：“要加快構(gòu)建清潔低碳安全高效的能源體系，全面推進(jìn)風(fēng)電、太陽能發(fā)電大規(guī)模開發(fā)，提高電網(wǎng)對高比例可再生能源的消納和調(diào)控能力，構(gòu)建以新能源為主體的新型電力系統(tǒng)。”
7月28日舉行的國家能源局新聞發(fā)布會透露，我國海上風(fēng)電裝機(jī)容量超過英國，躍居全球第一。
數(shù)據(jù)顯示，截至今年6月底，全國可再生能源發(fā)電裝機(jī)達(dá)9.71億千瓦。其中，風(fēng)電裝機(jī)2.92億千瓦，僅次于水電裝機(jī)3.78億千瓦（其中抽水蓄能3214萬千瓦）。
今年上半年，風(fēng)電裝機(jī)實(shí)現(xiàn)超預(yù)期增長。全國可再生能源發(fā)電量達(dá)1.06萬億千瓦時(shí)，其中，風(fēng)電為3441.8億千瓦時(shí)，同比增長約44.6%，增幅遠(yuǎn)高于其他可再生能源。與此同時(shí)，全國棄風(fēng)電量約126.4億千瓦時(shí)，平均利用率96.4%，較2020年同期提高0.3個(gè)百分點(diǎn)。
從風(fēng)電建設(shè)和運(yùn)行情況看，今年上半年，全國風(fēng)電新增并網(wǎng)裝機(jī)1084萬千瓦，同比增長72%。其中，陸上風(fēng)電新增裝機(jī)869.4萬千瓦、海上風(fēng)電新增裝機(jī)214.6萬千瓦。
上市公司業(yè)績超預(yù)期
近期，風(fēng)電行業(yè)相關(guān)上市公司頻現(xiàn)利好，上半年業(yè)績亮眼。
日前，中國電建發(fā)布“西北院大荔雙泉40兆瓦、段家40兆瓦分散式風(fēng)電項(xiàng)目風(fēng)力發(fā)電機(jī)組（陸上）采購項(xiàng)目成交公示”，該招標(biāo)成交人為明陽智能。
中國電建的上述招標(biāo)中，金風(fēng)科技中標(biāo)“沈丘縣新綠洲風(fēng)電項(xiàng)目（30兆瓦）”“白銀風(fēng)電項(xiàng)目（40兆瓦）”。此外，7月19日，國家能源集團(tuán)下屬廣西國能能源發(fā)展有限公司藤縣陸貝150兆瓦風(fēng)電機(jī)組采購項(xiàng)目開標(biāo)，金風(fēng)科技預(yù)中標(biāo)。開標(biāo)公告顯示，金風(fēng)科技為第一中標(biāo)候選人，投標(biāo)報(bào)價(jià)為3.82億元。
獲取項(xiàng)目是公司實(shí)現(xiàn)業(yè)績的一大前提。不久前，明陽智能發(fā)布業(yè)績預(yù)告，預(yù)計(jì)今年上半年實(shí)現(xiàn)凈利潤8.8億元至9.8億元，同比增長65.84%至84.69%，其中扣非凈利潤為8.65億元至9.65億元，同比增長66.18%至85.39%。
明陽智能CEO助理兼資本市場部總經(jīng)理潘永樂表示，風(fēng)機(jī)大型化帶來的“降本”讓公司保持了良好的利潤率。同時(shí)，受益于各項(xiàng)政策驅(qū)動(dòng)，公司風(fēng)機(jī)的銷售規(guī)模較2020年同期上升，使得風(fēng)機(jī)銷售收入同比有較大增長。隨著公司持有電站權(quán)益并網(wǎng)裝機(jī)容量的增加，發(fā)電收入同比有所增長。這種“雙輪驅(qū)動(dòng)”正是業(yè)績增長的主因。
天順風(fēng)能預(yù)計(jì)，今年上半年實(shí)現(xiàn)凈利潤7.60億元至8.69億元，同比增長40%至60%。公司表示，業(yè)績預(yù)增的原因是“三北”地區(qū)塔筒訂單份額占有率大幅提升，海外及海上訂單也完全滿產(chǎn)，預(yù)計(jì)上半年在手訂單72萬噸。
泰勝風(fēng)能預(yù)計(jì)，今年上半年實(shí)現(xiàn)凈利潤1.50億元至1.84億元，同比增長30%至60%。業(yè)績預(yù)增的主要原因是今年上半年公司海上風(fēng)電業(yè)務(wù)保持較好的發(fā)展態(tài)勢，海上風(fēng)電業(yè)務(wù)營收預(yù)計(jì)同比增長約210%，帶動(dòng)了整體營收和毛利的增長，為公司業(yè)績提升作出貢獻(xiàn)。
新一輪裝機(jī)潮蓄勢待發(fā)
進(jìn)入平價(jià)時(shí)代，原本被視為風(fēng)電行業(yè)面臨的一個(gè)巨大挑戰(zhàn)。
根據(jù)國家發(fā)展改革委2019年5月21日發(fā)布的《國家發(fā)展改革委關(guān)于完善風(fēng)電上網(wǎng)電價(jià)政策的通知》，風(fēng)電行業(yè)項(xiàng)目未在規(guī)定時(shí)間完成并網(wǎng)將不再享受補(bǔ)貼，且未來風(fēng)電上網(wǎng)電價(jià)存在下降的可能。該政策催生了上一波風(fēng)電搶裝潮。
過去10年，我國風(fēng)電的度電成本下降約四成。目前，陸上風(fēng)電基本實(shí)現(xiàn)與火電上網(wǎng)電價(jià)相當(dāng)，海上風(fēng)電也即將進(jìn)入平價(jià)階段，且仍有進(jìn)一步下降的空間。
在此背景下，風(fēng)電平價(jià)上網(wǎng)推動(dòng)風(fēng)電行業(yè)從由政策性補(bǔ)貼驅(qū)動(dòng)轉(zhuǎn)向由技術(shù)創(chuàng)新和降本增效驅(qū)動(dòng)。今年上半年，我國風(fēng)電整機(jī)企業(yè)掀起一輪降價(jià)潮，整機(jī)價(jià)格由3200元/千瓦跌至2400元/千瓦，但并未影響風(fēng)電上下游企業(yè)的經(jīng)營業(yè)績。
今年上半年大宗商品價(jià)格上漲，還一度對風(fēng)電制造業(yè)造成影響，金屬材料價(jià)格上漲也使得發(fā)電機(jī)、鑄件等成本大幅提升。當(dāng)然，這種情況已得到大幅改善。
申萬宏源近期發(fā)布的研報(bào)稱，由于上游鋼鐵價(jià)格回穩(wěn)、風(fēng)機(jī)大型化，整機(jī)招標(biāo)價(jià)格下行，從而刺激了下游裝機(jī)需求。今年上半年，我國風(fēng)機(jī)招標(biāo)量約33至37吉瓦，處于歷史高位，風(fēng)機(jī)價(jià)格下降有望推動(dòng)風(fēng)電裝機(jī)需求持續(xù)超預(yù)期。
據(jù)業(yè)內(nèi)人士介紹，今年上半年，各大主流葉片廠已進(jìn)入滿負(fù)荷生產(chǎn)狀態(tài)，新接訂單排產(chǎn)甚至存在一定困難。中材科技、時(shí)代新材、明陽智能等葉片工廠上半年風(fēng)電葉片產(chǎn)量或達(dá)5000臺，按今年平均容量3.2兆瓦計(jì)算，交付不低于15吉瓦。
中電聯(lián)預(yù)測，截至今年底，我國風(fēng)電累計(jì)裝機(jī)有望達(dá)3.3億千瓦，全年風(fēng)電新增裝機(jī)有望達(dá)50吉瓦，其中下半年裝機(jī)量有望達(dá)40吉瓦。“十四五”期間，我國風(fēng)電新增裝機(jī)合計(jì)有望超過300吉瓦。
金風(fēng)科技最近披露的投資者調(diào)研報(bào)告稱，今年以來，風(fēng)電整機(jī)設(shè)備公開招標(biāo)情況良好，據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，截至一季度末，全市場風(fēng)電招標(biāo)容量近15吉瓦，同比有所增長，風(fēng)電行業(yè)景氣度較好。隨著市場供需關(guān)系的變化，之后行業(yè)整機(jī)價(jià)格逐漸回歸理性區(qū)間。從中長期看，客戶對度電成本最優(yōu)的需求始終未變，產(chǎn)品質(zhì)量、發(fā)電性能、對電網(wǎng)友好的支撐等因素，是產(chǎn)品競爭力的核心構(gòu)成部分，也是公司長期堅(jiān)守的基礎(chǔ)。
